外汇交易策略

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外汇分析的交易策略

大部分的交易策略都是基于对外汇市场的分析. 在此基础上可以找到价格波动的规律. 市场分析包括技术分析和基本面分析, 以及市场情绪的评估.

两个方法都可以确定当前趋势并做出正确的预测. 如果技术分析关注图表和数理统计, 那么基本面分析 则是关注影响汇率的宏观经济和政策因素. 另外一种方式就是情绪评估策略, 是基于投资者对当前市场状态的评估. 下面您将看到每种流行的分析方法的具体信息

基于技术分析的交易策略

技术分析策略

技术分析是交易者可以依赖的最有用的工具. 它通过检查历史数据来帮助预测价格变动 - 根据过去的信息最有可能发生什么. 尽管如此, 绝大多数投资者同时使用技术和基本面分析来做出决策.

在深入研究技术分析策略之前, 交易者通常还会做一件事——通常有两种不同的方法来进行技术分析：自上而下的方法和自下而上的方法. 基本上是自上而下 方法首先是宏观经济分析, 然后是对个别证券的关注. 自下而上的方法侧重于个股, 而不是宏观经济的观点.

外汇技术分析策略

选择外汇技术分析策略时要牢记的第一个最重要的策略 - 一直遵循一个系统不足以成功交易.

• 外汇趋势交易策略 - 与任何其他领域的趋势一样, 市场移动的方向. 外汇市场不是直线运动, 而是连续波浪式波动, 有明显的峰值或 高点和低点.
• 外汇区间交易策略 - 通常与缺乏市场方向有关, 在没有趋势时使用, 可以随时实施, 但该策略再次在以下情况下最有用 市场缺乏方向. 策略背后还有不同类型的范围, 它们是：
  • 矩形范围 - 证券的价格在一个有界范围内交易, 其中阻力位和支撑位相互平行, 类似于矩形. 这个模型有优点 和缺点：优点 - 矩形范围表示盘整期, 并且往往比其他范围类型具有更短的时间范围, 这可以带来更快的交易机会. 缺点 - 对于不寻找可能影响矩形形成的长期模式的交易者来说, 这些范围可能会令人困惑.

  • 对角线范围 - 价格通过倾斜的趋势通道下降或上升, 该通道可以是矩形的、加宽的或变窄的. 这种模式也有利有弊：

    优点 - 在对角线范围内, 突破往往发生在趋势运动的另一侧, 这使交易者在预测突破和获利方面具有优势.

    缺点 - 尽管许多对角线范围的突破发生得相对较快, 但有些可能需要数月或数年的时间才能形成, 这使得交易者难以根据预期的时间做出决定发生突破.

  • 持续范围 - 是在趋势中展开的图形模式. 优点 - 持续范围可能经常出现在持续趋势的中间, 并且通常会导致快速 突破, 带来快速盈利. 缺点 - 因为持续模式发生在其他趋势中, 评估这些交易增加了复杂性, 这使得持续范围有点棘手, 尤其是对于新手交易者.
  • 不规则范围 - 在不规则范围内, 确定支撑和阻力区域可能很困难, 但可能存在. 优点 - 对于有能力的交易者来说, 不规则的范围可能是一个很好的交易机会确定构成这些范围的阻力线. 缺点 - 不规则范围的复杂性通常需要交易者使用额外的分析工具来识别这些范围和潜在的突破.

• 支撑和阻力交易策略指南 - 支撑和阻力是指股票没有下跌或上涨趋势的价格点. 水平用于确定交易方向和价格 水平交易者应该进入或退出头寸. 为了掌握支撑和阻力交易策略的核心, 交易者应该了解什么是水平水平.

  • 支撑水平 - 代表股票趋于交易的最低价格.
  • 阻力水平 - 代表股票交易的最高价格.

  这些术语用于指图表上的价格水平, 它们往往充当障碍, 防止资产价格被推向某个方向. 支撑线的形成服从供求规律- 当股价下跌时, 需求增加, 从而形成支撑线, 同样的情况仅发生在阻力线, 反之亦然.

  当确定支撑或阻力区域时, 这些价格水平可以作为潜在的进入或退出点, 因为当价格达到支撑或阻力点时, 它会做两件事之一——反弹从支撑位或阻力位开始, 或突破价格水平并继续朝着其方向前进——直到触及下一个支撑位或阻力位.

• 外汇图表交易策略 - 基于图表模式分析而开发. 图表分析使交易者有机会查看历史数据并查看整体价格走势趋势, 发现相同的模式加班等. 根据交易者正在寻找和掌握的信息, 他/她可以选择最方便的图表进行分析.

  有某些类型的图表：条形图、折线图、烛台图和点数图. 通过使用以下技术图表模式, 交易者能够做出更精确的交易决策：

  持续模式 - 表示现有趋势暂时中断的价格模式.

  • 三角旗 - 三角旗的主要特征是趋势线向两个方向移动——一个是下降趋势线, 另一个是上升趋势线. 两条趋势线最终会走到一起 代表交易信号.
  • 旗形 - 由两条平行的趋势线构成, 可以向上、向下或横向倾斜 - 向上倾斜的旗形显示为下跌中的停顿, 向下偏向的旗形显示在下跌期间的突破向上 趋势市场.

  • 楔形 - 使用两条趋同的趋势线 - 楔形的特点是两条趋势线向同一方向移动, 向上或向下移动.

    向下倾斜的楔形表示上升趋势期间的暂停, 向上倾斜的楔形表示在市场下跌期间暂时中断. 在图案的形成过程中, 体积通常会随着 目的是在价格突破楔形形态上方或下方时增加.

  • 三角形 - 是技术分析中最常用的图表模式, 因为与其他模式相比, 它们出现的频率更高.

    有 3 种最常见的三角形类型 - 对称三角形（当两条趋势线相互汇合并仅发出可能发生突破的信号——而不是方向）、上升三角形 （以平坦的上趋势线和上升的下趋势线为特征, 表明可能突破更高）和下降三角形（具有平坦的下趋势线和下降的上趋势线, 表明 可能会发生故障）. 这些图表模式可以持续几周到几个月.

  • 杯柄形态(Cup and Handles) - 是一种看涨的延续模式, 其中上升趋势已暂停, 但在模式建立后将继续. 先是杯身两侧等高的“V”字形, 然后是杯身的“把手” 更稳定的趋势 - 较平坦且受约束的模式, 增长较慢.

• 反转形态 - 表明当前趋势发生变化的价格形态被称为反转形态.
  • 头肩顶 - 模式可以出现在市场顶部或底部, 作为一系列的三个推动：一个初始峰值, 然后是第二个和更大的峰值, 然后是模仿第一个的第三个推动. < /li>
  • 双顶 - 市场两次尝试突破支撑位或阻力位均未成功. 以类似于双底的方式运作, 可以成为趋势的强大交易信号 逆转. 当价格测试相同的支撑或阻力位 3 次且无法突破时, 就会形成该形态.
  • 跳空 - 当价格大幅上涨或下跌导致两个交易时段之间出现空白时就会发生.

• 外汇交易量策略 - 交易量是在一定时间内交易的证券数量. 体积越大, 压力越大, 这取决于细微差别的数量, 可以表明 趋势的开始. 成交量分析有助于了解个股和整体市场的涨跌强度.

  要确定这一点, 交易者应查看图表底部显示的交易量条. 如果伴随着相对较高的成交量 + 较弱的成交量, 则任何价格变动都更为显着. 并非所有卷类型都可以 影响交易, 是当天交易的大笔资金量, 对市场影响很大.

  在做出交易决定之前, 需要采取一些常规步骤.

  • 趋势确认 - 交易者需要增加数量和增加热情才能继续推高价格. 价格上涨和数量减少可能表明缺乏兴趣, 这可能是 潜在逆转的警告. 少量的价格下跌（或上涨）并不是一个强烈的信号. 大量价格下跌（或上涨）是一个更强的信号, 表明股票中的某些东西已经发生了根本性的变化.
  • 耗尽移动和成交量 - 在上涨或下跌的市场中, 我们通常会看到运动耗尽, 价格剧烈波动, 加上成交量急剧增加, 预示着趋势可能结束. 莉>
  • 看涨迹象 - 成交量有助于发现看涨迹象. 例如, 当价格下跌时成交量增加, 然后价格上涨然后再次下跌. 如果价格不低于 当它回落时的前一个低点, 并且在第二次下跌时成交量减少, 那么这通常被解释为看涨信号.
  • 成交量和价格反转 - 如果在长时间的价格上涨或下跌后, 价格开始波动, 但价格变动不大但成交量很大, 这可能表明价格出现逆转, 价格将发生变化 方向.
  • 成交量和突破与虚假突破的对比 - 在范围或其他图表模式的初始突破时, 成交量的增加表明移动的强度. 成交量变化不大或成交量下降 突破表示缺乏兴趣 - 假突破的可能性更高.
  • 成交量历史 - 成交量应该相对于最近的历史进行查看. 将今天的数量与 50 年前进行比较可能会提供不相关的数据. 数据集越新, 结果越相关可能是.
• 多时间框架分析策略 - 分析不同时间框架内的证券价格并检测“交易圈”, 换句话说, 发现重复模式并利用它. 它可能是 在更小或更大的时间范围内完成. 该过程从在更长的时间范围内准确确定市场方向开始, 然后深入到更短的时间 - f.e. 5 分钟图表.
• 外汇交易策略中的技术指标 - 基于由证券的价格、交易量和持仓量形成的模式信号. 技术分析是一种有助于评估投资和 通过分析从交易活动中收集的统计趋势来识别交易机会. 技术指标有两种基本类型.
  • 叠加（应用于交易图表上的价格）
    • 移动平均线 - 计算股票移动平均线的原因是通过创建不断更新的平均价格来帮助平滑价格数据. 随机的短期波动 特定时间范围内的股票价格走软.
    • 布林带 - 由一组趋势线定义的工具, 应用远离证券价格的简单移动平均线 (SMA) 的两个标准差（正值和负值）. 它给投资者一个 正确识别资产何时超卖或超买的可能性更高.
    振荡器（应用于价格图表上方或下方）
    • 随机震荡指标 - 是一种动量指标, 将证券的特定收盘价与其在特定时间段内的一系列价格进行比较. 随机震荡指标用于生成超买和超卖交易信号, 其值范围为 0-100. 一般的想法是, 在市场上 趋势向上, 价格将收于高点附近, 而在市场趋势向下的情况下, 价格将收于低点附近.
    • 移动平均收敛/发散 (MACD) - 是一种趋势跟踪动量指标, 显示证券价格的两个移动平均线之间的关系. MACD 指标在它穿过（买入）或低于（卖出）其信号线时触发技术信号. 它帮助投资者了解是看涨还是看跌 价格走势正在增强或减弱.
    • 相对强弱指数 (RSI) - 是技术分析中使用的动量指标, 用于衡量近期价格变化的幅度, 以评估价格的超买或超卖状况 股票或其他资产. RSI 指标显示为一个振荡器, 一种在两个极端之间移动的折线图, 范围可以从 0 到 100.

技术交易策略

技术交易策略背后的想法是找到一个强劲的趋势, 然后价格回滚. 回滚应该持续很短的时间, 一旦价格回撤暂停趋势将恢复并继续在 流行趋势的方向.

技术分析交易适用于任何类型的市场, 包括股票交易、外汇交易甚至加密货币交易. 例如, 投资者可以对 (S-GOOG) Alphabet Inc. 等股票进行技术分析 - 获取报告 决定是否在 2021 年买入. 该图表可以显示 Alphabet 的价格和交易量.

趋势追踪策略或趋势交易

什么是趋势交易

趋势就是市场运动的方向, 即实际上是技术分析理论的基本概念. 所有技术分析工具都具有一个目的 - 了解当前市场趋势. 货币交易市场不是直线走势, 它的轨迹是一系列曲线波动, 具有高点和低点, 或者正如交易员经常说的, 是顶部和底部.

趋势交易被认为是经典的交易策略, 是众多策略的一种, 在当今占据着重要的位置. 我们相信对全球范围的交易者来说, 未来趋势交易仍旧是交易的中心, 这全部归功于3条主要但简单的原则:

• 买入, 如果价格趋势向上, 即我们观察到上升/看涨
• 卖出, 如果价格趋势向下, 即我们观察到下降/看跌
• 等待价格趋势既不向上也不向下, 而是水平移动, 即 我们观察到横向趋势, 换句话说, 当市场处于平稳状态时.

横向趋势

在各种时间范围内进行交易时都可以使用趋势跟踪策略, 但是最准确的预测和较低的风险与中长期交易有关. 对于趋势交易者, 仓位交易者(即那些看到并预测未来市场走势的人), 在中长期交易中可以观察到更强大和“长期”的趋势. 但是, 剥头皮交易者和日间交易者也都捕捉趋势, 但规模较小且时间很短, 这是主要趋势内的一种波动.

无论采用何种交易方法, 任何交易者都必须首先使用技术分析及其工具来确定交易工具的当前趋势, 并尝试预测其进一步发展. 所使用的技术分析工具通常非常简单易懂, 每个交易者根据他所投资的资产特性, 个人偏好和其他因素, 可以选择各种指标, 时限等. 但是, 不同时期最常用的移动均线, 布林带, 鳄鱼指标, 云指标u, 凯特纳通道, MACD和ADX指标以及经典指标的各种高级改版. 由于指标本质上是滞后的, 即反映已经发生的事件和市场波动的影响, 然后预测趋势的发展并确定进入市场的点, 正确设置止损, 获利, 尾随止损模式, 使用振荡指标也很重要.

有三种主要的市场进入技术:

1. 经典(即均线交叉进入市场)
2. 突破时(即在确认趋势继续之后下放置挂单进入市场)
3. 回调时(即不是立即通过交易信号进入市场, 而是在价格处于更有利的水平时进入市场)

突破和经典技术在一些方面是相似, 例如, 在两种情况下, 不设置止盈和放置跟踪止损. 回调时进入市场更具风险, 因为不能保证趋势会按预期继续, 并且不会反转.

但是回到外汇的趋势类型. 根据供需理论, 市场具有四个主要发展阶段:

1. 积累（横向移动, 价格范围/走廊, 平坦, 合并）.
2. 上升趋势（看涨趋势）.
3. 扩张（横向移动, 价格范围/走廊, 平坦, 合并）.
4. 下降趋势（看跌）.

即, 事实上, 在二维图表上, 趋势具有向上（阶段2）, 向下（阶段4）或保持相对水平（阶段1和3）的能力. 让我们分别研究外汇中的每种趋势类型.

上升趋势或看涨趋势价格波动活跃, 其中低点和高点持续增加, 即每个新高点/低点都高于前一个高点/低点. 实际上, 看涨趋势表明在特定时间段内价格上涨. 大多数交易者开始积极地沿着趋势线的上升位置积极地买入, 但是当看涨运动达到顶峰并进入所谓的价格走廊（或水平）时, 他们通常会开仓, 在该价格走廊中, 价格水平移动并为看涨趋势的最后阶段做准备.

看涨趋势

然而, 非专业交易者在上升趋势结束时“上车”, 持有头寸并希望这种趋势继续下去, 这样情况下经常导致亏损. 最有经验的交易员设法正确确定第一市场阶段结束的时刻, 即在价格反弹之前建立多头头寸. 当趋势逆转时, 在扩张阶段或第四个阶段的开始时都开立空头头寸. 当在低点绘制支撑线时, 可以确定当前的上涨趋势: 低点处的价格（好像推低支撑线）向上反弹, 从而增加高点. 如果图表上的支撑线向量指向上方, 则趋势肯定会向上.

下降趋势或看跌趋势是资产价格波动, 其高点和低点持续下降, 即 每个新高点高点/低点都低于前一个高点/低点. 看跌趋势表明在特定时间范围内价格下跌. 下降趋势与上升趋势经历相同的阶段和顺序: 头寸积累, 趋势稳定, 扩张（盘整）.

看跌趋势

如果交易者在上升趋势中做多, 则下降趋势意味着空头头寸, 在扩张阶段以所需价格设置卖单（包括挂单）很重要. 在下降趋势中, 沿着顶部绘制趋势线（在这种情况下, 为阻力线):价格遇阻并反转向下, 然后经过轻微的修正便上升 回到支撑线并反弹. 如果图表上的阻力线矢量朝下, 那么这肯定是下降趋势.

在交易员中有一种流行的表达方式：“趋势是您的朋友” , 它同时适用于上升趋势和下降趋势. 但是, 我们只能在20％到30％的时间内观察到明显的趋势, 其余时间市场相对中性且保持平稳, 即价格在狭窄的范围内交易, 在阻力线和支撑线之间移动. 横向趋势或盘整是在空头和多头的潜力变得相等时发生, 这通常发生在重要的宏观经济和其他新闻发布之前, 因为交易商并不确切知道该新闻将如何影响市场. 资产价格的变动. 这就是为什么在头寸累积和扩张阶段时横向趋势是第一和第三阶段的原因. 此外, 由于市场在交易时段之间或在非典型时间交易任何资产期间缺乏参与者（例如, 在欧洲交易时段开幕之前交易欧洲货币对时）, 导致市场出现横向波动. 可以横向交易, 但风险极大. 这种运动将对那些在可预见的范围内经常发生的小而频繁的波动精确地赚钱的剥头皮者更为有效.

让我们用一些注释来总结以上内容：

1. 趋势绝对是您的朋友. 但是, 您不应该在不考虑资金和风险管理的情况下, 并且在缺乏深思熟虑的策略的情况下进行交易.
2. 利用外汇趋势进行交易本质上很简单, 但这并不意味着它没有效果. 交易策略的复杂性和复杂性只会阻碍交易者.
3. 为了更可靠地确定趋势的存在, 必须至少采用两个时间范围.
4. 您可以通过以下方式直观地了解趋势方向：价格从左下角上升到右上角-上涨趋势；价格从左上角下降到右下角-下跌趋势；价格水平和水平移动-横向趋势.
5. 大约70％的时间市场是平稳的, 但是如果您没有经验并且对积累和扩张阶段的市场行为有清楚的了解, 那么进行这种交易是不值得的.
6. 价格越经常触及阻力/支撑线, 并排斥, 保持移动向量, 趋势就越强且越稳定.
7. 如果价格急剧/陡峭地上升/下降, 那么趋势反转的可能性就更高. 如果趋势是平坦的, 均匀地上升/下降, 那么很可能会持续很长时间.

支撑位和阻力位的交易策略

什么是支撑线/阻力线, 以及如何在图表上绘制它们?

阻力和支撑在技术分析工具中占据特殊位置. 不仅是初学者, 也是经验丰富的交易者所常用的. 这些交易者拥有许多其他工具可供使用, 并拥有丰富的交易经验. 那么, 为什么这些简单的路线被投资者如此广泛地采用呢？让我们一起来追寻答案.

支撑位和阻力位是指的一块价格区域,是在特定时间范围内的价格极端（即最小和最大）. 在定义这些区域时, 它们通常表示为线, 但是, 为了计算所有风险并正确下订单, 最好在图表上显示止支撑和阻力区域.还应注意的是, 较大时间范围（例如H1, H4, D1等）上的阻力/支撑线更可靠, 并且突破它们的可能性较低. 关于是按照烛台主体或其阴线绘制支撑/阻力水平没有具体规则:专家尚未就此问题达成共识.

形成支撑区和阻力区的原因

要了解阻力/支撑区的形成方式以及如何使用它们, 您需要分析这种现象的心理成分. 根据市场中三个条件组之一的普遍性, 形成了市场趋势：

1. 看跌（做空）
2. 看涨（做多）
3. 不确定（尚未进入市场）

假设这样的情形, 价格在支撑线附近波动. 空头正在卖出资产, 多头正在积极买入, 这时价格开始上涨. 在这种情况下, 空头会后悔做空, 并且在价格首次回到支撑线时进行平仓. 多头因为价格上涨而获利, 并且在价格首次回调至支撑线时, 他们将再次做多, 因为他们认为价格将再次从支撑位反弹. 那些尚未开设头寸的交易者看到横向趋势已变成上升趋势,并认为价格回调时和从支撑位反弹时是最有利于买入的. 因此当价格靠近支撑位时会看到明显的做多情绪. 发生这种情况时, 市场上就会出现大量做多者, 即需求激增, 供应跟不上步伐, 价格因此上涨, 正如交易者预期的那样. 这种情况反映在阻力线的情况下, 其结果是供应急剧增加, 需求下滑. 借助这样一个简单的例子, 我们看到了供求比与支撑/阻力位向量之间的直接关系. 这就是为什么支撑/阻力位通常被称为供应/需求水平的原因.

如何使用支撑位和阻力位？

我们已经弄清楚了形成支撑和阻力的原因. 现在让我们看一下基于支撑位和阻力位的交易策略. 当图表上的价格接近支撑线/阻力线时, 预计它将反弹或突破该水平. 基于此, 考虑到支撑/阻力位, 可以区分三种交易类型： 从水平位反弹, 突破水平位, 混合交易.

反弹状态的交易.

从上面的示例可以看出, 随着看涨潜力的大量积累, 价格接近支撑位, 价格更可能反弹. 然后您可以在该水平做多, 将止损设在支撑位以下. 当价格移动到阻力位并且市场上出现看跌情绪时, 交易者开始做空, 因此价格从阻力位反弹并下跌. 在这种情况下, 止损位于阻力水平之上. 使用止盈订单和跟踪止损还可以降低发生亏损的风险, 并有助于及时锁定利润. 在走势中反弹会经常发生（概率是70%）, 因为价格交替从一个价位反弹到另一个价位, 因此这种交易对剥头皮和短期交易者相当有吸引力: 每笔交易的微不足道的利润通过其交易频率来补偿.

突破状态的交易.

在大交易量和趋势强劲下, 价格不是在支撑/阻力位反弹, 而是突破. 趋势交易的支持者会利用这种价格行为.

• 如果价格向上突破阻力位, 然后在回调时回到该水平, 则价格并不总是能跌破该水平, 而是从水平向上, 形成上升趋势. 因此, 突破后的阻力线变成支撑线.
• 如果价格从上至下突破支撑线, 则返回该线时, 价格不能总是突破该水平, 因此它会从该线反弹并继续向下移动, 从而形成下降趋势. 在这种情况下, 突破后的支撑线将转换为阻力线.
• 在某些情况下, 突破支撑/阻力位的价格在修正过程中会再次突破, 然后返回到先前的价格通道. 这种级别的突破称为假突破.

按照支撑阻力位交易的关键要点

• 支撑位和阻力位进行的交易适用于所有类型的市场：货币, 商品, 股票. 而且, 它适用于任何时间范围.
• 这种交易的原理很简单明确.
• 在任何时间范围内使用移动平均线和趋势线可以轻松识别支撑区域和阻力区域. 他们通常自己充当支撑/阻力位.
• 价格水平 - 用于技术分析的通用工具. 它们是最客观的, 因为大多数交易者都受到它们的指导.
• 测试支撑/阻力位的频率越高, 则该水平就越稳定. 但是, 您需要非常小心, 以注意趋势的变化及其可能的逆转.
• 出现多个错误的突破表明水平的稳定性和强度.
• 确认支撑/阻力位的指标有:斐波那契, 较大周期值的均线, Line算法, PZ指标, IchimokuSuppRes指标, 枢轴点, 布林格带, 分形和许多其他指标.

最后, 应该指出的是, 支撑和阻力位的概念在交易中并不是新事物, 许多投资者在它们的指导下制定相应的策略. 但是, 有些人认为, 基于旧数据建立的水平可以用于分析过去的市场发展, 但不能预测未来的走势, 因为这些因素影响市场的人数众多, 市场中数百万交易者的行为是无法预测的.

区间交易策略

关键要点

• 区间交易是一种外汇交易策略，涉及识别超买和超卖货币。
• 区间交易策略有时因过于简单而受到批评，但实际上它从未失败过。
• 交易者应该关注可能影响矩形发展的长期模式。
• 不规则范围的复杂性要求交易者使用额外的分析工具来识别这些范围和潜在的突破。

外汇区间交易策略

交易者通常会寻找最佳交易策略来帮助他们获利。 在尝试区间交易之前，交易者应充分了解其风险和局限性。 区间交易策略最近变得越来越流行。

区间交易是一种外汇交易策略，涉及识别超买和超卖货币，即在超卖/支撑期买入，在超买阻力期卖出。 这种策略可以 几乎在任何时候都可以实施，尽管最好在市场没有任何明确的方向时使用它，这意味着当 外汇市场 看不到明显的长期趋势。

什么是区间交易

区间交易是一种积极的投资策略，它确定投资者在短时间内买卖的区间。 例如，一只股票的交易价格为 55 美元，您认为它会上涨至 65 美元，然后在一个范围内交易 在接下来的几周内，价格在 55 美元到 65 美元之间。

交易者可能会尝试以 55 美元的价格买入股票，然后在股价上涨至 65 美元时卖出，从而进行区间交易。 交易者将重复此过程，直到他/她认为该股票将不再在此范围内交易。

范围类型

要在使用范围交易策略的同时成功进行交易，交易者应该了解并理解范围的类型。 以下是您会发现有用的四种最常见的范围类型。

• 矩形范围 - 当使用范围交易策略时，交易者会看到一个矩形范围，在下支撑和上阻力之间会有横向和水平的价格变动，这在交易期间很常见 大多数市场情况。

  从图表中很容易看出货币对的价格走势如何保持在支撑线和阻力线内，从而形成一个矩形（因此得名）范围，交易者可以从中清楚地看到可能的买卖 机会。

  注意：交易者应该关注可能影响矩形发展的长期模式。

• 对角线范围是一种常见的外汇图表模式。 这种类型的范围建立了上下趋势线，以帮助识别可能的突破。 在对角线范围内，价格通过斜线下降或上升 趋势通道。 这个通道可以变宽，也可以变窄。

  注意：对角线范围的突破发生得相对较快，有些可能需要数月或数年的时间才能形成，交易者必须根据他们预计会发生突破的时间来做出决定，这可能很困难。< /p>

• Continuation Ranges 是在趋势中展开的图形模式。这些范围作为对主要趋势的修正而出现，并且随时可能出现看跌或看涨走势。

  注意：持续模式发生在其他趋势中，评估这些交易增加了复杂性，特别是对于新手交易者来说，很难发现持续范围。

• 不规则范围与前三个不同：趋势围绕中心枢轴线发生，阻力线和支撑线围绕它出现。这就是为什么很难确定支持和 阻力线。 “卓越”不是天赋，而是一种需要练习的技能，适用于所有图表形态。

  注意：不规则范围的复杂性要求交易者使用额外的分析工具来识别这些范围和潜在的突破。

区间交易策略的底线

选择使用范围交易策略的交易者不仅要了解范围的类型，还要了解使用范围背后的策略。

区间交易策略有时被批评过于简单化，但实际上它从未失败过。交易者需要确定范围、进场时间和控制风险，当然还需要了解 hte 战略的基本原理。区间交易可以非常有利可图。

基于指标的策略

技术指标 – 是基于价格和资产交易量. 用于确认趋势和评估技术分析形成图形准确度. 通过技术指标, 交易者可以确定最佳的买卖交易时间. 指标可以单独使用, 也可以成组使用.

指标给出了做多和做空的信号, 例如均线穿越或发散. 穿越: 当价格穿过或跨越2条均线. 发散- 指标和价格向两个相反的方向, 意味着当前趋势减弱.

有大量的指标, 每个指标适合确定的状况. 但是大多数的分析师只使用其中最流行的:

• 均线
• 布林线
• 相对强弱指标(RSI)
• 随机震荡指标(Stochastic)
• 平滑异同移动平均线 (MACD)
• 平均趋向指标(ADX)
• 动量指标 (Momentum)

您可以轻松掌握这些指标并创建个人的交易策略.

基本图表分析的策略

关键要点

• 有多种交易方法, 每种方法都使用价格模式来寻找入场点和止损位
• 许多技术模式共有的一个限制是它在非流动性股票中可能不可靠
• 交易者经常使用图表模式作为外汇策略.

外汇图表模式策略

交易者经常使用图表模式作为外汇策略.

外汇市场具有显示模式的行为.图表模式通常发生在趋势变化期间或趋势开始形成时.有已知的形态, 如头肩形态、三角形形态、吞没形态等等.让我们向您介绍其中的一些, 它将帮助您识别市场趋势并据此进行交易.

外汇图表模式

有多种交易方法, 每种方法都使用价格模式来寻找入场点和止损位.外汇图表模式包括头肩形和三角形, 它们提供入场、止损和利润目标 可以很容易地看到的形式.

• 头肩顶 (H&S) 图表模式在技术分析中非常流行且易于发现. 模式显示具有三个峰的基线, 其中中间峰是最高的, 任一峰都略小 它的一面. 交易者使用头肩形态来预测看涨和看跌走势.

  

  头肩形态独特, 图表模式提供了重要且易于查看的水平 - 左肩、头、右肩. 头肩形态也可以是反向的, 看起来像这样和形态 称为逆头肩顶.

  
• 三角形属于连续模式类别, 它们分为三种不同的类型：
  • 上升三角形 - 上升趋势中的上升三角形模式, 易于识别, 但也是一个非常容易的进入或退出信号.

  • 下降三角形 - 下降三角形以其下降趋势而著称, 通常被认为是看跌信号.

  • 对称三角形 - 对称三角形作为市场中形成的延续模式, 在方向上是漫无目的的. 市场似乎对其方向冷漠. 因此, 供给和需求似乎是一体的, 而 相同的.

在形成之初, 三角形处于最宽点, 随着市场继续交易, 交易范围变窄, 三角形的点形成. 因为三角形变窄, 这意味着买入和卖出 双方的兴趣正在减少 - 供应线减少以满足需求.

图表形态交易

图表模式在进行技术分析时广泛用于交易. 研究这些模式将有助于构建或用作交易策略.

• 杯子和把手 杯子和把手是一种类似于杯子和把手的技术图表模式, 其中杯子呈“u”形, 把手略微向下漂移. 看起来像这样：

  

  检测杯柄图案时, 值得关注以下几点：

• 长度：通常, 具有更长和更多“U”形底部的杯子会提供更强的信号. 避免使用带有尖锐“V”形底部的杯子.
• 深度：理想情况下, 杯子不应过深. 也避免过深的提手, 因为提手应该在罩杯图案的上半部分形成.
• 成交量：成交量应该随着价格的下降而减少, 并保持低于碗底的平均水平； 当股票开始走高时, 它应该会增加, 然后回升以测试之前的高点.

• Flag 是一种价格模式, 它在较短的时间范围内与价格图表上较长时间范围内观察到的主流价格趋势相反. 提醒商人旗帜, 因此得名. 旗帜图案可以 呈上升趋势（看涨旗）或下降趋势（看跌旗）.

  注意：旗帜可能看起来类似于楔形图案或三角形图案, 重要的是要注意楔形比三角旗或三角形更窄.

标志图案有五个主要特征：

• 之前的趋势
• 整合渠道
• 音量模式
• 突破
• 价格与突破同向移动的确认
• 楔形随着资产的价格走势在两条倾斜趋势线之间收紧而形成. 楔形有两种类型：上升和下降.

楔形形态的特征通常是在 10 到 50 个交易周期内收敛趋势线, 这确保了预测价格反转的良好记录. 楔形图案可以表示看涨或看跌的价格反转. 无论哪种情况, 这种模式都具有三个共同特征：

• 趋同的趋势线；
• 随着价格通过该模式而下降的交易量模式；
• 从其中一条趋势线突破.

楔形形态的两种形式是上升楔形, 表示看跌逆转或下降楔形, 表示看涨逆转.

• 倒圆底 图表模式由一系列价格走势识别, 这些价格走势以图形方式形成“U”形. 在长期下降趋势结束时发现圆底, 表明长期逆转 价格变动. 这可能需要几周到几个月的时间, 而且这种情况很少发生.
• 双顶是一种看跌的技术反转形态. 交易者使用双顶来突出趋势逆转. 通常情况下, 资产价格会达到峰值, 然后回落至支撑水平. 然后它会 再次攀升, 然后更永久地逆转当前趋势.

  

• 双底形态与双顶形态相反 双顶形态如果识别正确则非常有效. 但是, 如果它们被错误地解释. 因此, 必须极其 在下结论之前要小心.

  双底看起来像字母“W”. 两次触及的低点被视为支撑位.

图表形态交易策略的底线

所有模式都是有用的技术指标, 可以帮助交易者了解资产价格如何或为何以某种方式变动——以及未来可能以何种方式变动. 这是因为图表模式可以突出显示区域 支撑位和阻力位, 最新的反过来可以帮助交易者决定他们应该开设多头头寸还是空头头寸； 或者他们是否应该在可能出现趋势逆转的情况下关闭其未平仓头寸.

基于交易量的策略

关键要点

• 在任何给定金融工具中每天买卖的股票数量, 称为交易量.
• 应该根据最近的历史来查看数量.
• 价格变动期间的成交量越大, 变动越显着, 反之亦然 - 价格变动期间的成交量越低, 变动就越不显着.
• 当价格达到新高或无低点且成交量下降时, 可能正在形成逆转.

外汇交易量策略

交易量是在一定时间内交易的证券数量. 成交量越大, 压力越大, 这取决于细微差别的数量, 可以表明趋势的开始. 体积分析可以提供帮助 了解个股和整个市场的涨跌强度.

要确定这一点, 交易者应查看图表底部显示的交易量条. 如果伴随着相对较高的成交量 + 较弱的成交量, 则任何价格变动都更为显着. 并非所有卷类型都可以 影响交易, 是当天交易的大笔资金量, 对市场影响很大.

什么是外汇交易量

外汇交易量可能是交易者可以使用的最重要的工具之一. 外汇交易量仅基于当时特定交易所的单个货币对. 这就是它有时被忽视的原因.

每天在任何给定金融工具中买卖的股票数量, 称为成交量. 交易量是衡量资金流量的最准确方法之一. 指标告诉交易者市场活动和流动性, 即 更高的交易量意味着更高的流动性.

从上面的图表中, GBP/USD 交易量指标, 即使预见到价格图也非常准确. 使用成交量指标交易者可以看到事件, 如经济数据发布、突发新闻 已经影响了市场.

注意：在市场开盘和收盘时间以及周一和周五, 总体成交量往往更高. 午餐时间和假期前的价格往往较低.

如何按量交易

成交量显示了市场的走势——成交量越大, 决定何时买入或卖出越容易（成交量无法区分熊市和牛市）. 成交量先于价格行动, 这里有一些一般步骤, 在做出交易决定之前.

1. 趋势确认

交易者需要增加数量和增加热情, 才能继续推高价格.价格上涨和交易量减少可能表明缺乏兴趣, 这可能是潜在逆转的警告.价格下降（或 上升）小成交量不是一个强烈的信号.大量价格下跌（或上涨）是一个更强的信号, 表明股票中的某些东西已经发生了根本性的变化.

2.精疲力竭的动作和音量

在上涨或下跌的市场中, 我们通常会看到运动衰竭, 价格剧烈波动, 加上成交量急剧增加, 预示着趋势可能结束.

3.看涨迹象

成交量可用于发现看涨迹象.例如, 当价格下跌时成交量增加, 然后价格上涨然后再次下跌.如果价格在回落时没有跌破前一个低点, 则成交量 在第二次下跌期间下跌, 那么这通常被解释为看涨信号.

4.量价反转

如果在长时间的价格走高或走低后, 价格开始波动, 价格变动不大, 成交量大, 这可能表明价格出现逆转, 价格将改变方向.

5.成交量和突破与假突破

在最初突破范围或其他图表模式时, 成交量的增加表明移动的强度.突破时成交量几乎没有变化或成交量下降说明缺乏兴趣 - 虚假的可能性更高 爆发.

6.卷历史

应该相对于最近的历史来查看交易量.将今天的数量与 50 年前进行比较可能会提供不相关的数据.数据集越新, 相关结果就越可能.

成交量交易策略的底线

成交量是研究趋势的便捷工具, 有多种使用方法.基本准则可用于衡量市场强弱, 并测试交易量是否确认价格变动或预示即将发生逆转. 基于数量的指标有时用于辅助决策.

多重时间框架分析的策略

同时监查不同的时间段的资产价格图表.

因为价格在不同的时间周期中变现不同, 可以用来确定资产所谓的 «交易周期». 同时分析时间周期可以确定在短时或长期时间内价格的运动方向, 以及市场趋势. 策略的关键在于一次分析图表, 从短期内(分, 小时) , 一直到长期的(日, 周等).

专业交易者科里·罗森布鲁姆认为, 这种做法的分析应该有助于确定交易时间, 趋势在不同的时间框架重合. 这个给出了完整的价格走势并提高了获利的机会. 然而, 这并不总是发生. 优势趋势在不同的时间间隔内表现不同. 罗森布鲁姆认为, 在短的时间周期内, 会有更多的信息.

基于基本面分析的策略

关键要点

• 基本面分析的目标是计算证券的公平市场价格, 交易者可以将其与当前价格进行比较, 以查看证券是否被低估或高估.
• 外汇基本面分析包括可能影响本国货币的经济状况.
• 在进行基本面分析时, 有几个主要指标需要监控.

基本面分析策略

基本面分析是一种通过分析相关经济金融因素, 如一个国家的宏观经济、公司经营的有效性等来衡量证券价值的方法. 基本面分析策略基本上通过这种分析交易者研究任何可能影响证券价值的东西.

基本面分析用于确定证券在更广泛的市场中是否正确估值, 它是从宏观和微观角度进行的. 分析首先从宏观角度开始, 然后才转移到特定公司（微）.

可以从公共记录中收集数据. 交易者在评估股票时, 应该关注收入、收益、未来增长、股本回报率、利润率等.

如果分析表明该股票的价值显着低于当前市场价格, 则该信号为买入. 反之亦然, 如果基本面分析显示该股票的价值明显高于当前市场 价格, 则信号为卖出.

基本面分析策略可以分为两类：

• 定量 - 可以用数字和数量显示的信息. 它们是企业的可衡量特征, 例如收入、利润、资产等.
• 定性 - 信息的性质, 而不是其数量. 它们可能包括公司主要高管的素质、品牌知名度、专利和专有技术.

在进行基本面分析时, 通常会同时使用定量和定性方法.

基本面分析外汇策略

外汇交易者也使用基本面分析. Sinse 基本面分析是关于考虑投资的内在价值, 它在外汇中的应用将包括考虑可能 影响本国货币.

以下是影响货币走势的一些主要基本面因素.

• 经济指标 - 经济指标是政府或私人组织发布的报告, 详细说明一个国家的经济表现. 交易者会在这里找到失业率和数字, 住房统计数据, 通货膨胀等.
• GDP - 是衡量一个国家/地区经济的指标, 它代表一个国家/地区在特定年份生产的所有商品和服务的总市场价值.
• 零售额 - 衡量给定国家/地区所有零售店的总收入. 零售销售报告可以与上市公司的交易业绩进行比较. 可以帮助交易者更好地了解市场情况.
• 工业生产 - 通常关注公用事业生产, 而公用事业生产可能会极度波动, 因为公用事业行业又高度依赖天气条件以及贸易和能源需求.
• 消费者价格指数 - 衡量 200 多个不同类别消费品价格的变化, 与一个国家的出口相比, 可用于查看一个国家是在盈利还是亏损产品与服务.

在应用基本面分析策略时, 需要密切关注三个主要指标.

• 采购经理人指数 (PMI) - 是衡量制造业和服务业经济趋势主要方向的指数. PMI 用于提供有关当前和未来业务的信息公司决策者、分析师和投资者的条件.

  PMI 每月发布一次, 包含 19 家主要行业的公司调查. PMI 基于五个主要调查领域, 其中包含有关业务状况和变化的问题, 无论是改善、没有变化还是恶化.

  • 新订单
  • 库存水平
  • 生产
  • 供应商交付
  • 就业

  PMI 数值从 0 到 100, 当 PMI 高于 50 时, 代表较上月扩大. PMI 低于 50 表示收缩, 低于 50 表示没有变化.

  公式看起来像这样, 很简单：

  PMI = (P1 * 1) + (P2 * 0.5) + (P3 * 0)

  哪里：
  P1 = 报告改善的百分比
  P2 = 报告没有变化的百分比
  P3 = 报告恶化的百分比

  交易者可以使用 PMI, 因为它是经济状况的领先指标. PMI 的趋势方向往往先于对经济活动和产出的主要估计的趋势变化. 对 PMI 的关注可以对整体经济的发展趋势产生有利可图的远见.

• 生产者价格指数 (PPI) - 是根据生产者的投入成本衡量通货膨胀的指标. 它从卖家的角度衡量价格变动.

  PPI 分类分为三个方面：

  • 行业
  • 商品
  • 基于商品的最终和中间需求

  PPI 测量从数字 100 开始, 然后当产量增加或减少时, 可以将变动与起始数字 (100) 进行比较.

  F.e. 奥斯曼生产的3月份 PPI 为 108. 108表示3月份奥斯曼制造行业生产奥斯曼的成本比2月份高 8%.

• 就业成本指数 (ECI) - 是一个季度经济系列, 详细说明了员工薪酬总额的增长情况. 它跟踪劳动力成本的变动, 以工资和福利衡量, 在一个 公司.

  该指数的基权重为 100.

  所以大部分时间上升趋势代表经济强劲和增长； 雇主通过工资和福利将利润转嫁给雇员. 交易者将此指标用于通货膨胀的想法, 因为工资占公司生产或提供服务的总成本的很大一部分.

ECI 的优缺点

ECI 的优势

• ECI 计算企业的员工总成本, 而不仅仅是工资 - 健康保险、养老金和死亡抚恤金计划以及奖金.
• 显示了上一季度和同比的变化率.

ECI 的缺点

• 数据仅按季度发布, 略有重叠, 涵盖月中.
• 当考虑到定期奖金、佣金支付等因素时（尤其是在年终 - 更大的奖金）, ECI 可能会波动.

基本面分析策略的底线

有许多经济指标可用于评估外汇基本面. 重要的是不仅要彻底查看数字, 还要了解它们的含义以及它们如何影响一个国家的经济. 如果 基本面分析正确完成, 它可以成为任何货币交易者做出正确选择的宝贵资源.

基于市场情绪的交易策略

关键要点

• 市场情绪反映了基于交易者潜在行为的市场走势.
• 除了基本面和技术分析之外, 市场情绪是评估市场走势方向的第三个因素.
• 情绪指标本身并不是准确的买卖信号, 交易者必须等待价格确认反转, 然后再采取行动.

市场情绪定义

市场情绪是投资者对证券当前价格和预测价格的整体态度和感受, 指数或其他市场工具. 市场情绪也称为投资者情绪. 它可以是积极的、中性的或消极的.

市场情绪对于技术分析很重要, 因为它会影响 技术指标, 并且被交易者用来导航 . 市场情绪也被用于 喜欢以与普遍共识相反的方向进行交易的对立交易者.

投资者将市场情绪描述为看跌或看涨. 当它看跌时 - 股票价格会下跌. 看涨时 - 股价上涨.

在这些情况下, 交易者的情绪通常会推动股市, 并可能导致超买或超卖情况. 可以看出, 市场情绪驱动力是感觉和情绪.

• 看涨情绪 - 在牛市中, 预计价格将向上移动. 在这种情况下, 贪婪是市场的推动力.
• 看跌情绪 - 在熊市中, 预计价格将向下移动. 在这种情况下, 害怕亏钱是一种力量.

情绪交易策略

在外汇交易中, 我们有基本面和技术分析来评估货币对的运动方向, 但还有第三个参与者发挥作用, 即市场 情绪. 情绪指标是另一种工具, 可以为交易者提供极端条件和可能的价格逆转的输入, 并可与技术和基本面分析结合使用.

市场情绪是分析外汇、股票和其他市场构建更好交易策略的趋势的一种方式. 这些指标显示了有多少交易或交易者持有特定头寸的百分比或原始数据 货币对.

这些指标显示有多少交易或交易者在货币对中持有特定头寸的百分比. 当一个仓位的交易或交易者的百分比达到最高水平时, 交易者可以假设该货币 货币对继续上涨, 最终 100 位交易者中有 90 位做多, 因此几乎没有交易者继续推动趋势向上. 指示是价格反转.

正如我们之前提到的, 市场情绪主要是由情绪造成的, 这会导致股票被高估或低估等. 因此, 一些交易者会寻找这些股票并做空. 为了衡量这些市场, 交易者使用这些 指标, 不仅可以押注, 还可以揭示短期趋势：

• 芝加哥期权交易所波动率指数 (VIX) - 如果交易者觉得需要防范风险, 这是增加移动平均线的波动性增加的迹象, 交易者将能够确定它是相对高还是低.
• 高低指数 - 当指数低于 30 时 - 股价在低点附近交易, 因此市场情绪看跌. 当指数高于70时, 股价向高位交易, 因此看涨市场 情绪.
• 牛市百分比指数 (BPI) - 根据点数图衡量具有牛市模式的股票数量. 当 BPI 读数为 80% 或更高时, 市场情绪极为乐观, 股票可能超买. 当它测量 20% 或以下时, 市场情绪是负面的, 表明市场超卖.
• 移动平均线 - 当 50 日均线穿过 200 日均线 - 黄金交叉 - 动能转向上行, 形成看涨情绪. 当 50 天 SMA 低于 200 天 SMA 时 - 死亡交叉 - 它表明价格较低, 产生看跌情绪.

外汇情绪指标有多种形式和来源. 通过使用情绪指标, 交易者可以了解由于极端情绪读数而可能何时出现逆转, 还可以确认当前趋势.

情绪指标本身并不是买卖信号, 但它们允许人们在对情绪指标读数采取行动之前寻找价格以确认情绪所指示的内容. 当然, 与任何其他指标一样, 它不是 100%准确解读市场走向, 记住这一点.

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基于交易方式的策略

外汇策略是基于当前流行的交易方式, 其中有日内交易, 套息交易, 对冲交易, 买入持有, 组合交易, 配对交易, 波动交易, 订单交易以及自动交易 .

为了创建有效的交易策略, 需要首先确定个人的长处和弱处, 并选出适合自己的交易方式. 不会有一个交易方式适合大多数人, 一个交易者的交易方式可能完全不适合另外一个. 下面是最流行的交易方式; 您可以选择其中适合自己的.

日内交易策略

关键要点

• 控制情绪
• 日内交易需要持续关注和抗压
• 要在日内交易中取得成功, 交易者的策略应该基于使用图表、指标和模型来预测未来价格走势的深入技术分析.

什么是日内交易策略

日内交易是一种短期交易策略, 涉及在一天内买卖金融工具, 以从价格的小幅波动中获利. 日内交易者需要持续关注, 因为市场, 例如石油市场 可以在短期内突然移动. 因此, 这些策略在波动的市场中特别有效.

以下是一些流行的日内交易技巧:

• 信息收集, 因为知识就是力量, 没有它, 任何交易都无法进行.
• 预留资金, 决定交易者准备承担多少风险. 基本上是留出交易者“准备亏损”的资金.
• 有足够的时间, 日内交易是一项工作, 而不是一种爱好,因此将一天中的大部分时间用于跟踪市场并抓住机会非常重要.
• 要么做大, 要么回家, 这里的情况并非如此 - 一般情况下, 以少量开始日间交易会更好.
• 避免流动性不足的股票 - 它们的价格很低, 但可能永远不会出现重大突破.
• 交易时间 - 许多有经验的日间交易者在早上市场开盘后立即开始执行, 这通常是新闻发布的时间, 这可能会导致价格波动.
• 设置止损 - 是交易者卖出股票并在交易中遭受损失的价格（当交易没有按照计划进行时会发生这种情况, 在某种程度上它是一种减少损失 方法）
• 设置止盈点是交易者卖出股票并在交易中获利的价格.
• 不欢迎任何情绪 - 在交易时, 一般来说, 屈服于贪婪、恐惧和希望是一个很大的禁忌. 清晰的头脑和纯粹的分析就足够了.
• 制定计划并坚持下去. 市场形势瞬息万变, 交易者无法随时随地思考, 因此提前制定计划非常重要.

最佳日内交易策略

如果交易者想从频繁和小幅的价格波动中受益, 日内交易策略是必不可少的. 有效的策略应基于使用图表、指标和模型来预测未来价格的深入技术分析 运动.

下面我们将向您介绍最常见的有效日内交易策略.

剥头皮(Scalping)

外汇剥头皮 – 这是日内交易策略, 目的是获得利润. 剥头皮策略可以在一日之内开立几百个头寸, 其主张认为短时交易要比长时间持有更加简单.

该策略包括买入或卖出大量的资产, 并在盈利下快速结清.

在应用时有几个重点需要注意: 流动性, 波动性, 时间间隔和风险控制. 很多交易者喜欢在高流动市场内交易, 可以快速开立并结清数量巨大的交易. 其他交易者则选择相对平稳的外汇市场, 买价和卖价相差较大.

波动性, 在该策略的拥护者看来是最稳定的资产 – 价格意外变化的风险降低. 如果变化均匀, 拥护者会开立成千上万的交易量. 持有头寸的时间并不长, 有时交易者通过波动获得利润, 甚至在1分的图表上很难发现.

因较大数量的交易, 几百个盈利单和几百个亏损单将联合起来, 因此风险控制不可分割的.

衰减交易策略(Fading)

该交易策略是交易相反趋势. 如果是上涨趋势, 那么按照该策略的风格应该卖出, 如果存在下跌动力, 他们将开立多头.

该策略的日内交易与市场相反, 同时使用其他策略的交易者倾向于运动方向. .

策略应用于3种方式:

• 资产超买
• 投资者提前购买, 准备固定盈利
• 投资者购买不久, 处于风险区域

交易违背 趋势 可能具有风险, 而交易者应该准备做好巨大亏损的心理. 但同时该技术分析可以带来巨大的利润. 逆市交易主要的原则 - 放置两个限价单: buy limit – 低于现价, 和 sell limit –高于现价.

尽管具有风险, 逆市交易在价格反转时会获得巨大的利润, 因为强势上涨或下跌总有几次反转.

每日支点策略

支点水平交易策略是在日内波动变化来获得利润. 支点水平可以用来确定反转点. 其是一种技术指标, 其计算公式为3个价格的平均值: 最大值, 最小值和收盘价.

该策略的重点是早日内低买高卖.

在九十年代中期专业交易者和分析师托马斯公布了支点水平, 其出现在外汇交易市场. 用他的话说, 技术分析的程序化那时不支持支点水平, 计算公式也不常见.

但是, 著名的交易者约翰的书中 «完整的技术分析系统指南: 如何分析蜡烛图和使用支点水平以及其他指标来获利»证实该策略实施了20年. 而几年之前, 约翰让我们认识到了这一交易策略.

当前很多交易者使用该策略,除了自动计算机计算外, 您也可以很轻松的在网上找到.

日支点水平帮助确定支撑线和阻力线, 以及进出市场的点. 其计算方式如下:

其中:

P -支点水平

L -前一低值

H – 前一高值

R1 –阻力位 1

S1 – 支撑位1

R2 -阻力位2

S2 - 支撑位2

动量交易策略

动量交易策略是基于寻找波动剧烈的资产, 并且该资产多半是上涨的. 策略期望趋势继续而不是反转.

持有该策略的交易者在上涨时买入, 在下跌是卖出. 区别于每日支点的低买高卖, 该策略的交易者在高处买入, 在更高的地方卖出.

动量交易策略的拥护者使用例如MACD, RSI 和 动量指标等技术分析手段来确定价格运动方向和入场时间. 同时他们还关注新闻和交易量.

根据知名金融分析家拉里的话, 动量交易策略可以战胜市场, 逃避亏损, 直到投资者跟随趋势并精选哪些上涨的股票.

套息交易策略

关键要点

• 套利交易策略非常流行.
• 由于套利交易是一种高风险策略, 我们欢迎对损失具有高度容忍度的投资者.
• 何时进入套利交易, 何时退出.

什么是套利交易

套利交易是一种交易策略, 它以低利率借款并投资于利率较高的资产. 换句话说, 套利交易大部分时间是基于以低利率借入货币, 并将借入的金额转换为另一种货币. 当然, 这种方法可以用于以第二种货币计价的股票、商品、房地产和债券.

与任何交易策略一样, 套利交易策略也有利有弊：

缺点

• 货币汇率存在急剧下跌的风险, 这可能会吞掉利润.
• 与投资资产相同 - 它们可以改变价格并降低收入价值.
• 对冲是一种选择, 但不是很有利, 因为用于损失的资金将弥补交易者从利率差异中获得的利润.
• 这种交易策略可能会造成金融泡沫.

优点

• 套利交易策略最吸引人的方面之一是其简单性.
• 套利交易还让交易者可以使用杠杆, 这让交易更加具有吸引力.
• 盈利能力.

总的来说, 如果交易者决定使用此策略, 则必须具备相关技能并在发生任何变化时保持警惕.

套利交易的风险管理

毫无疑问, 外汇交易策略非常好, 但也存在相当大的风险, 完善此策略, 建议使用风险管理. 无风险 管理的交易者, 账户可能会因意外转折而爆仓. 进入套利交易的最佳时机是基本面和市场情绪支持它们的时候. 不要忘记适当的对冲.

那么什么时候进入套利交易, 什么时候退出？

使用套利交易策略的最佳时间是银行考虑利率上升时 - 许多人开始购买货币, 从而推高货币对的价值. 只要货币不贬值 交易者将设法获利.

使用套利交易策略的最糟糕时间是在降息期间. 货币政策的变化也意味着货币价值的变化——当利率下降时, 对货币的需求也趋于下降.

结论

为了使套利交易策略产生利润, 需要有一定程度的利率上升或没有变动.

套利交易示例

假设投资者以 0 利息借入 1000 日元, 然后将日元兑换成美元, 并用这笔款项购买利息为 5.3% 的美国债券. 如果美元和日元保持不变, 投资将获利5.3%.

许多投资者进行货币套利交易, 因为它简单且有利可图, 尤其是在使用杠杆时. 详细了解什么是外汇杠杆. 例如, 如果上面提到的交易的杠杆为 10:1 , 交易者将获得 53% 的利润. 但当然, 潜在收益越大风险越大, 如果美元和日元之间的汇率发生变化 - 例如, 如果美元兑日元下跌, 交易将失去价值. 因此, 当涉及杠杆和汇率变化时, 交易者将损失十倍的价值（如果交易者没有适当地对冲）.

套利交易策略的底线

套利交易策略的底线是有盈利, 尤其是在使用杠杆时, 非常简单且有风险. 要击败风险, 就必须实施适当的风险管理. 交易者必须知道何时进行套利交易以及何时出场. 最重要的是, 在使用这种冒险策略之前, 您必须具备技能和经验.

对冲策略

对冲 — 该策略可以使得投资者在市场出现确定的事件时避免损失.

对冲策略指的是买入一种货币并卖出另一种货币, 一个交易的盈利抵消另一个交易的亏损. 如果两种货币出现负回调时该策略非常有效.

在买入第一个资产之后, 买入第二个资产来对冲第一个. 区别于其他的交易策略交易策略 , 对冲策略主要不是获得盈利, 而是规避风险.

以几种货币对为例. 假设在固定的时间段美元处于强势地位, 而含有美元的货币对显示了不同的亏损: GBP/USD下跌0.60%, JPY/USD - 0.75%, 而 EUR/USD - 0.30%. 当交易时理智的选择欧美. 在此时间段内该货币下跌小于其他的货币对, 因此如果趋势反转, 欧美上涨速度将比其他货币对要大.

在买入货币对EUR/USD 需要选择对冲的货币对. 我们比较并选择跌幅最大的货币, 在我们的例子中该货币是日元. 为了对冲EUR/USD的头寸, 我们卖出EUR/JPY.

还有一个值得关注的是: 对冲和控制风险总是会降低盈利. 因此该策略重在保护资金或缩小损失.

组合(篮子)交易策略

篮子交易策略

多元化是交易的黄金法则, 是篮子交易策略的基础. 换句话说, 不要把所有的鸡蛋放在一个篮子里.

外汇篮子交易是同时买卖不同的货币对, 它们可以是相关的, 也可以是不相关的. 目标是在关闭所有未平仓头寸后以盈余退出. 也就是说, 不是每每笔交易都需要盈利, 但总数必须是正的.

关键要点

• 一揽子交易是一种投资组合管理策略, 可同时买入或卖出大量证券. 该策略也可以应用于期货和外汇交易.
• 篮子交易允许投资者创建为他们定制的交易, 从而可以轻松地在多种证券中进行分配, 并让他们能够控制自己的投资.
• 交易篮子可以是各种组合, 从证券和货币对的集合到商品和投资产品.

什么是篮子交易

篮子交易示例

首先, 交易者应该找到一个具有明确趋势的特定货币对 - 看涨或看跌. 在根据两种货币的优势和劣势确定特定货币对的大方向后, 可以选择一篮子货币.

例如, 如果交易者建立了强劲的美元/日元看跌趋势, 把该货币对作为篮子的基础货币对. 美元/日元看跌趋势意味着日元正在走强.

一旦确定日元走强, 交易者不应只做空美/日货币对, 而是应该分散投资——同时做空英镑/日元、欧元/日元和澳元/日元.

因此, 如果交易者计划仅在美元/日元交易中承担 4% 的风险, 那么现在该风险可以分布在四个货币对上 - 每个货币对分别为 1%. 当然, 如果主要趋势建立错误, 损失是不可避免的.

GeWorko 方法

GeWorko 方法是揭示相关工具、投资组合和交易它们的绝佳工具. 这种方法允许交易者创建一个投资组合, 其中一个金融资产被另一个引用, 它 可以是数量、百分比和价格比率.

交易者创建投资组合后, 可以跟踪资产关系——确定它们是否存在（关系）, 例如, 如果关系图是一条恒定的直线, 则意味着当一种资产发生变化时, 另一种资产也会发生变化 同样, 或恒定斜线, 这意味着当一种资产增长另一种资产减少时, 交易者可以得出卖出或买入什么的结论.

该方法的一个显着特点是通过报价资产或资产组合基于其价格比率的价值来表达基础资产或投资组合的价值. GeWorko 方法扩展 任意资产和资产组合的货币交叉汇率模型.

篮子交易的好处

• 篮子交易有助于投资者控制他们的投资. 交易者可以在篮子中添加或删除单个或多个证券. 跟踪一揽子交易的整体表现还可以节省监控个人的时间 证券并简化行政程序.
• 篮子交易使投资者可以轻松地将投资分散到多种证券上. 投资通常使用股份数量、美元金额或百分比加权进行分配. 份额数量分配相等 篮子中每个持有的股份数量. 美元和百分比分配使用美元金额或百分比金额来分配证券.
• 投资者可以创建符合其投资目标的篮子. 篮子可以包含来自特定行业的股票或具有特定市值的股票.

底线

篮子交易策略没有缺点, 其全部目的是分散风险. 好处包括 - 篮子交易策略可以个性化选择、易于分配和控制.

买入持有策略

关键要点

• 买入和持有策略是投资股票市场最流行和行之有效的方法之一.
• 与任何交易策略一样, 买入并持有也有利有弊.
• 任何持有和出售时间超过一年的投资都有资格以更优惠的长期税率征税.

什么是买入并持有策略

买入并持有是一种被动投资策略, 交易者购买股票、货币对或其他类型的证券（如 ETF）并长期持有, 而不管市场的短期波动. 购买背后的理念 并持有以长期趋势为中心的战略.

买入和持有策略是最流行和最成熟的股票市场投资方式之一. 投资者通常无需担心市场时机或根据主观模型和分析做出决策. 尽管 策略伴随着大量的时间和金钱机会成本, 投资者必须谨慎保护自己免受市场失灵的影响, 并知道如何在为时已晚之前减少损失和获利.

买入并持有策略如何运作

当投资者购买股票时, 成为公司的部分所有者, 其特权包括投票权和随着公司的发展而获得公司利润的股份. 如果购买的股票数量很大, 投资者可以影响并确保未来的利润. 股东就合并和收购等关键问题进行投票, 并选举董事进入董事会.

投资者必须理解并接受改变需要时间. 交易者不应像日间交易者那样仅将股票视为短期利润, 而应通过涨跌进行长期投资.

股权所有者要么承担最终的失败风险, 要么承担大幅升值的高额回报

买入并持有策略的利弊

• 优点 - 买入并持有策略一次又一次被证明可以产生高投资回报. 本杰明格雷厄姆、沃伦巴菲特、杰克博格尔、约翰邓普顿、彼得林奇是买入和持有策略的巨头, 他们的经验向我们证明了这种策略的有效性. 当然, 选股技巧是成功的主要原因.

  花费更少的时间和精力 - 投资者可以坐下来看看市场的总体特征、资产和未来增长的机会, 然后简单地的投资, 而无需担心试图找到“完美”的进场和出场点.

  税收 - 持有和出售超过一年的任何投资都有资格以更优惠的长期税率征税, 而不是更高的短期税率.

• 缺点 - 当交易者购买并持有股票时, 意味着他/她长期持有该资产. 因此, 投资者必须有自律, 不要在此持有期间追逐其他投资机会.

  需要时间才能看到积极的走势 - 没有特定的时间间隔, 之后股票会开始上涨, 投资者必须耐心等待.

  危机 - 仅仅因为一只股票持有多年, 并不意味着它是绝对可靠的. 如果或当危机发生时, 一切都可能会倒退会原点.

买入和持有策略的底线

买入并持有策略是一种长期投资策略, 非常适合没有时间每天跟踪投资组合的投资者. 该策略执行本身并不是 很难, 但投资者必须能够找到一只成长中或被低估的股票. 为了能够实现这种投资策略, 投资者必须精通微观和宏观层面的基本面分析.

价差/配对交易

关键要点

• 配对交易中的股票必须具有高度的正相关性, 这是配对交易策略背后的驱动力.
• 日历价差期权的目标是在市场走向另一个方向时, 以有限的风险从中性或股价定向移动到日历价差的行使价中获利.
• 日历点差使交易者能够构建将时间影响最小化的交易.
• 当标的物在期权的下个月到期之前没有在任一方向上发生任何大的变动时, 日历价差是最有利可图的.

配对交易策略

配对交易是一种交易策略, 涉及将两只相关性高的股票的多头头寸与空头头寸进行匹配.策略基于两只股票的历史相关性.配对交易中的股票必须有高正相关, 这是策略盈利背后的驱动力.

当交易者检测到相关性背离时, 最好使用配对交易策略.基于两种证券将保持一定相关性的历史信念, 应在相关性不稳定时使用.利润是可能的 当表现不佳的股票重新获得价值并且更高质量证券的价格下跌时.净利润是从两个头寸中获得的总和.

配对交易策略适用于股票以及货币、商品甚至期权.

什么是点差交易

价差交易是购买一种证券同时出售另一种相关证券的行为.价差交易通常与期权或期货合约一起使用, 以获得 具有正值的整体净交易称为点差.点差交易是成对进行的, 从而消除了执行风险.

点差交易的好处

• 提供较低风险的机会.
• 谨慎选择交易并持续监控时, 在到期时收取全额溢价的可能性很高.
• 交易通常持续 6 到 21 天, 这意味着资本不断为交易者工作.
• 价差交易提供了稳定收入的机会.
• 这是在市场波动时使用的完美策略.

点差交易的缺点

• 较低的利润.

点差交易的类型

价差交易有几种类型：

• 商品内（日历）价差 - 是一种价差交易, 涉及同时购买在特定日期到期的期货或期权以及在另一个日期到期的相同工具的出售.这些 个人购买, 称为价差的边*, 仅在到期日上有所不同；它们基于相同的基础市场和执行价格.
• 商品间价差 - 这些价差由两种不同但相关的商品构成, 反映了它们之间的经济关系.
• 期权价差 - 由同一标的股票或商品的不同期权合约形成.
• IRS（利率掉期）利差 - 由不同货币的边*形成, 但期限相同或相似.

* 点差交易中的每笔交易称为边.

什么是日历价差期权

日历价差是一种期权策略, 由买入和卖出两个相同类型和执行价格但到期周期不同的期权组成.

有垂直和对角线传播.

日历价差是一种期权或期货策略, 通过同时开立同一标的资产的多头和空头头寸, 但交付日期不同.在典型的日历价差中, 交易者会购买 长期合约并做空具有相同执行价格的近期期权.如果每个月使用两个不同的执行价格, 则称为对角线价差.

典型的日历价差交易涉及出售近期到期日的期权（看涨期权或看跌期权）以及同时购买长期到期的期权（看涨期权或看跌期权）。这两个选项都属于相同的类型并且通常使用相同的执行价格。还有一个反向日历价差——交易者持有相反的头寸；买入短期期权并卖出相同标的证券的长期期权。

用技术术语总结一下, 日历价差提供了交易水平波动偏斜（两个时间点的不同波动水平）的机会, 并利用时间衰减的加速速度, 同时 还限制了期权价格对标的资产的敏感性。水平偏斜是不同到期日之间隐含波动率水平的差异。

日历价差期权示例

假设 AmerisourceBergen Corp. ABC 股票在 4 月中旬的交易价格为 73.05 美元, 交易者可以进入以下日历价差：

以 0.87 美元的价格卖出 6 月 73 日的看涨期权（一份合约为 87 美元）
以 1.02 美元的价格购买 7 月 73 日的看涨期权（一份合约为 102 美元）

因此点差的净成本（借方）为 (1.02 - 0.87) 0.15 美元（或一个点差为 15 美元）。

如果 ABC 股票在 Jun 期权到期之前保持相对平稳, 则该日历价差将获得最大收益, 从而允许交易者收取已售期权的溢价。那么, 如果股票在那时到 7 月之间上涨 到期, 第二站将获利。

理想的获利市场走势是价格在短期内变得更加波动, 但通常会上涨, 截至 6 月到期时收盘略低于 85。这使得 Jun 期权合约到期时毫无价值, 而且仍然 允许交易者从向上移动中获利, 直到 7 月到期。

配对交易策略的底线

市场充满起起落落, 可以踢出毫无准备的弱者。幸运的是, 使用像配对交易这样的市场中性策略, 投资者和交易者可以在所有市场条件下找到利润。 Pairs 的吸引人的部分 贸易策略在于其简单性。

波动交易策略

波动交易策略 — 开立并持有头寸, 期限从一天到几天, 通过市场的波动获利.

波动交易的头寸相比日间交易来说往往持有时间较长, 当低于«买进并持有», (最后一个可能停留在市场几年).

采取波动交易策略的投资者,利用数学分析来排除情绪对决策的影响. 为了确定进出市场的点, 他们结合基本面和技术分析. 市场趋势在该策略中成为主角.

波动交易者依照宗旨,即«趋势 — 您的朋友». 如果趋势上涨, 他们买入, 换句话说开立多头. 如果趋势下降, 他们卖出或开立空头. 如果无法准确判读怎么的趋势: 即上涨或下跌, 价格在横向波动, 交易者则关注价格通道. 如果价格临近支撑位则做多, 如果临近阻力位则做空.

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基于交易订单的策略

订单交易可以帮助在最合适的时机开立和结清头寸; 对此, 订单拥有多种类型: 市场订单, 挂单, 限价单, 停损单, 止损单和选择订单. .

现代的交易平台中可以放置一系列的订单, 其中的任何一个都针对特定的交易策略. 为了创造有效的交易系统, 最重要是明白每种订单类型在各种情况下的应用.

交易者使用的交易订单中, 可以分为下列类型:

• 市场订单 – 这是按照当前的价格开立多头和空头. 该订单类型的快速交易界面仅有 «卖出»和«买入»按钮.
• 挂单 – 可以按照提前设置的价格进行交易. 其具有6中类型: buy limit, sell limit, buy stop, sell stop, buy stop limit和 sell stop limit.
• 限价单 – 挂单的不同形式. 提前设置开头头寸的指令. Buy limit 是做多指令且价格低. Sell limit 是做空的指令且价格低.
• 停损单 -挂单的不同形式. 当价格达到指定的水平而执行. Buy stop 高于市场价格sell stop – 低于市场价格.
• 止损单 - 可以用于限制交易风险. 起设置的水平为交易者准备承受风险的水平. 如果是多头, 那么止损单低于起成交价. 如果是空头, 止损高于成交价.
• 选择订单(OCO) – 1组挂单的命令, 当其中一个执行时, 另外一个自动删除.

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自动交易策略

外汇自动交易 – 通过交易助手, 在确定的条件下通过程序设计实现自动交易. 遵循技术分析系统, 该交易助手感应市场的信号. 使用者需要做的就是 – 教会其辨别这些信号, 并对信号进行阐述.

许多现代的平台比如 NettradeX 和 Metatrader 4, 都有自动交易的功能。可以建立私人的智能交易系统.

在NetTrader中, 该功能通过附加平台 NetTradeX Advisors实现. 通过程序语言NTL+（NetTraderX语言）您可以创建自己的私人助手. 手动模式下, 附加平台也可以实现基本的市场操作(开立头寸, 结清头寸, 设置订单)并进行技术分析.

MetaTrader4 可以使得您在 内置语言MQL4的基础上, 实现自动交易的功能. 交易者可以建立自动交易系统(助手), 甚至可以建立自己的技术分析指标. 在MT4 Meta-Editor的环境下程序设计, 编译, 优化和测试交易助手.

在外汇中, 因自动交易可以屏蔽情感因素, 所以在外汇交易中非常受欢迎, 因为在交易中, 心理因素影响交易者做出正确的决定, 负面影响交易的结果.